ในปี พ.ศ. 2567 ตลาดวัสดุแคโทดประสบกับภาวะไม่สมดุลระหว่างอุปสงค์และอุปทาน สงครามราคาระหว่างผู้ผลิตรถยนต์รายใหญ่ส่งผลให้การใช้งานแบตเตอรี่ลิเธียมเทอร์นารีลดลง ขณะที่ความต้องการวัสดุลิเธียมไอรอนฟอสเฟต (LFP) เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว ส่งผลให้ LFP กลายเป็นราชาแห่งปริมาณการผลิตที่ไม่มีใครโต้แย้งได้ แนวโน้มตลาด ไม่ว่าจะขาขึ้น ขาลง หรือยังคงอยู่ ล้วนกระตุ้นให้บางบริษัทเตรียมรับมือกับการขาดทุนที่อาจเกิดขึ้นในรอบทศวรรษ ผงมหากาพย์ของ เจ็ทมิลล์ เครื่องจักรได้รับการออกแบบมาเพื่อการทำงานที่ทนทานและต่อเนื่อง เจ็ทมิลล์ เครื่องจักรสามารถบดวัสดุแคโทดได้อย่างมีประสิทธิภาพด้วยความละเอียดที่ต้องการ 3-45 ไมครอน ผลิตภัณฑ์นี้ใช้กันอย่างแพร่หลายในการผลิตซีลอุตสาหกรรม วัสดุเสียดทาน และเป็นสารเสริมแรงในวัสดุคอมโพสิต ด้วยความบริสุทธิ์และโครงสร้างที่เหนือกว่า
ปี 2024 ถือเป็นจุดเริ่มต้นของการยกระดับและยกเลิกโครงการอุตสาหกรรมรอบใหม่ แล้วตลาดในปี 2025 จะมุ่งหน้าไปทางไหน?
วัสดุสามองค์ประกอบ
ผลประกอบการของวัสดุสามประเภทในปี 2567 ค่อนข้างน่ากังวลในช่วงแรก แต่ต่อมาก็เริ่มทรงตัว ในช่วงครึ่งปีแรก อุตสาหกรรมนี้มีทั้งกำไรและขาดทุนปะปนกันไป อย่างไรก็ตาม เมื่อราคาฟื้นตัวในช่วงครึ่งปีหลัง การขาดทุนก็ค่อยๆ หายไป และกำไรก็เริ่มกลับมา
ข้อมูลแสดงให้เห็นว่าตั้งแต่เดือนมกราคมถึงพฤศจิกายน 2567 กำลังการผลิตแบตเตอรี่ลิเธียมอยู่ที่ 473 กิกะวัตต์ชั่วโมง เพิ่มขึ้น 39% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า ความนิยมที่เพิ่มขึ้นส่วนใหญ่เป็นผลมาจาก LFP ขณะที่ส่วนแบ่งตลาดของแบตเตอรี่ลิเธียมแบบสามส่วนลดลง
ขณะที่ความต้องการเติบโตชะลอตัวลง ราคาวัสดุเทอร์นารีแคโทดกลับทรงตัว แม้ว่าจะมีสัญญาณบ่งชี้ถึงการทรงตัวในช่วงครึ่งหลังของปีนี้ แม้ว่าวัสดุเทอร์นารีจะเหมาะสำหรับการผลิตจำนวนมาก แต่กำลังการผลิตใหม่ยังคงมีจำกัด ราคาจากบริษัทเดิมอยู่ในระดับต่ำเนื่องจากแรงกดดันด้านต้นทุนและการรวมกลุ่มอุตสาหกรรม ด้วยรถยนต์พลังงานใหม่ราคาไม่แพงที่ไหลบ่าเข้าสู่ตลาด แบตเตอรี่ลิเธียมเทอร์นารีจึงประสบปัญหาในการสร้างกำไร
ลิเธียมเหล็กฟอสเฟต
ปัจจุบัน LFP มีความต้องการและอุปทานที่แข็งแกร่ง เหนือกว่าวัสดุสามประเภท การนำเครื่องปรับอากาศแบบปั๊มความร้อนมาใช้ช่วยเพิ่มประสิทธิภาพการใช้งานที่อุณหภูมิต่ำของแบตเตอรี่ LFP ความก้าวหน้าทางเทคโนโลยีแบตเตอรี่และระบบจัดการความร้อนทำให้การนำ LFP มาใช้ในรถยนต์ไฟฟ้าเพิ่มมากขึ้น ช่วยเพิ่มความทนทานต่ออุณหภูมิต่ำ และขยายการใช้งานในรถยนต์รุ่นต่างๆ มากขึ้น
ในช่วงสามไตรมาสแรกของปี 2567 ราคาลิเธียมที่พุ่งสูงขึ้นทำให้อุตสาหกรรม LFP ต้องเพิ่มสต็อกสินค้าด้วยสินค้าคงคลังที่มีราคาถูกลง เมื่อตารางการผลิตและอัตราการดำเนินงานในอุตสาหกรรมแบตเตอรี่ลิเธียมค่อยๆ ฟื้นตัว การผลิตและกำลังการผลิตของ LFP จึงเพิ่มขึ้นอย่างมากเมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า อย่างไรก็ตาม ในช่วงสามไตรมาสแรกของปี 2567 การผลิตแบตเตอรี่ LFP ได้เพิ่มกำลังการผลิตติดตั้งเป็นสองเท่า ซึ่งเกินความต้องการของตลาดโดยรวม ความไม่สอดคล้องกันระหว่างอุปสงค์และอุปทานในช่วงเวลาดังกล่าวทำให้อุตสาหกรรมนี้ต้องปรับตัวอย่างหนักในการปรับสินค้าคงคลัง และเผชิญกับแรงกดดันอย่างหนักในการลดต้นทุน
ในปี 2567 กำลังการผลิต LFP อยู่ที่ 5.2 ล้านตัน ในขณะที่การผลิตจริงอยู่ที่ 2.4 ล้านตัน ส่งผลให้อัตราการใช้กำลังการผลิตต่ำกว่า 50%
LFP กลายเป็นส่วนที่มีความซับซ้อนอย่างยิ่งในอุตสาหกรรมแบตเตอรี่ลิเธียม กำลังการผลิตส่วนเกินได้ส่งผลกระทบต่อราคาผลิตภัณฑ์และผลกำไรของบริษัทในระยะยาว
การพัฒนาล่าสุดในวัสดุ LFP
แม้จะได้รับความนิยม แต่อุตสาหกรรม LFP ก็ยังเผชิญกับความท้าทาย ปัจจุบันผลิตภัณฑ์ LFP ระดับไฮเอนด์บางรายการมีปริมาณน้อย ส่งผลให้การผลิตเกือบเต็มกำลังการผลิตและราคาสินค้าบางบริษัทปรับตัวสูงขึ้น สาเหตุหลักมาจากความต้องการที่เพิ่มขึ้นสำหรับการอัดผลิตภัณฑ์และการปรับปรุงกระบวนการ ซึ่งส่งผลให้ราคาสินค้าพุ่งสูงขึ้นอย่างไม่เป็นธรรม
วัสดุ LFP สามารถเผาผนึกได้สองครั้ง เพื่อเพิ่มความหนาแน่นของพลังงาน ผู้ผลิตจึงเปลี่ยนจากการเผาผนึกครั้งเดียวเป็นการเผาผนึกสองครั้ง ซึ่งช่วยเพิ่มความหนาแน่นของการอัดตัวของวัสดุ อย่างไรก็ตาม วิธีนี้ทำให้ต้นทุนและอัตราการใช้สายการผลิตเพิ่มขึ้นอย่างมาก เดิมทีกำลังการผลิตลดลงครึ่งหนึ่ง แต่การเผาผนึกสองครั้งทำให้ต้นทุนเพิ่มขึ้น 2,000 หยวนต่อวัสดุหนึ่งตัน ส่งผลให้ราคาวัสดุ LFP ดูเหมือนจะเพิ่มขึ้น 1,000-2,000 หยวน แม้ว่าการเพิ่มขึ้นนี้จะไม่สามารถชดเชยต้นทุนที่สูงขึ้นของการเผาผนึกสองครั้งได้
แม้ว่าอุตสาหกรรมดูเหมือนจะฟื้นตัวและราคาสินค้าดูเหมือนจะสูงขึ้น แต่การอัปเกรดเทคโนโลยีและการลดราคาสินค้าใหม่ๆ ก็ยังคงดำเนินไปอย่างเงียบๆ แนวโน้มนี้น่าจะส่งผลต่อภาพรวมในปี 2568 บริษัทขนาดใหญ่อาจเผชิญกับภาวะกลืนไม่เข้าคายไม่ออก จำเป็นต้องลงทุนเพิ่ม ขยายกำลังการผลิต และอัปเกรดผลิตภัณฑ์ ในขณะที่ยังคงดิ้นรนเพื่อทำกำไร เกมการคัดออกกำลังทวีความรุนแรงขึ้น
สองจุดสุดขั้ว: ประสิทธิภาพระดับไฮเอนด์เทียบกับประสิทธิภาพต้นทุนระดับล่าง
อุตสาหกรรมวัสดุแคโทดสำหรับแบตเตอรี่ลิเธียมกำลังอยู่ในช่วงหัวเลี้ยวหัวต่อ แม้ว่าวัสดุแบบไตรภาคจะให้ประสิทธิภาพสูง แต่ต้นทุนยังคงสูงอยู่ ด้วยเหตุนี้ นักพัฒนาจึงมองหาวัสดุสองแบบสุดขั้ว ได้แก่ วัสดุ “คุณภาพสูง ประสิทธิภาพสูง” และ “ราคาประหยัด”
One Direction มุ่งเน้นไปที่ผลิตภัณฑ์ประสิทธิภาพสูง เช่น แบตเตอรี่กึ่งโซลิดนิกเกิลสูง แบตเตอรี่ทรงกระบอกใหญ่แบบสายเต็ม เครื่องมือขั้นสูง ซูเปอร์คาร์ไฟฟ้า และรถยนต์บินได้
อีกด้านหนึ่ง มุ่งเน้นการประหยัดต้นทุน การพัฒนาวัสดุลิเธียมเหล็กแมงกานีสฟอสเฟต และการสำรวจขอบเขตใหม่ๆ ที่ใช้แมงกานีสเป็นพื้นฐาน คาดว่าเมื่อผลิตเป็นจำนวนมาก ลิเธียมเหล็กแมงกานีสฟอสเฟตจะกลายเป็นตัวเลือกที่เหมาะสมที่สุดสำหรับแบตเตอรี่รถยนต์ไฟฟ้า โดยผสานข้อดีของแบตเตอรี่เทอร์นารีและแบตเตอรี่ LFP เข้ากับข้อเสียที่น้อยที่สุด
สำหรับ LFP ทั้งด้านการผลิตและประสิทธิภาพด้านต้นทุนจำเป็นต้องได้รับการปรับปรุง เมื่อการเพิ่มประสิทธิภาพระดับวัสดุใกล้ถึงขีดจำกัด จุดเน้นจึงเปลี่ยนไปที่การปรับปรุงกระบวนการ ปัจจุบัน บริษัทต่างๆ กำลังมุ่งเป้าไปที่การปรับปรุงอุปกรณ์และกระบวนการ โดยใช้การเผาผนึกแบบดับเบิ้ลซินเทอร์ริ่ง (double sintering) เพื่อปรับปรุงการใช้วัสดุ อีกแนวทางหนึ่งคือการแทนที่ลิเธียมคาร์บอเนตด้วยลิเธียมไดไฮโดรเจนฟอสเฟต เพื่อลดการใช้พลังงานและการปล่อยมลพิษ
แนวโน้มตลาดวัสดุแคโทดแบตเตอรี่ลิเธียมในปี 2568
ผลสำรวจล่าสุดชี้ว่าความต้องการปรับขึ้นราคาในปีหน้ามีสูง โรงงานผลิตวัสดุแคโทดกำลังหาทางขึ้นราคาประมาณ 3,000 หยวนต่อตัน ขณะที่โรงงานผลิตแบตเตอรี่น่าจะรับเพียงครึ่งเดียวเท่านั้น คือประมาณ 1,500 หยวนต่อตัน
ผลการศึกษาเบื้องต้นแสดงให้เห็นว่าโรงงานผลิตลิเธียมคาร์บอเนตได้ลดหรือยุติการให้ส่วนลดระยะยาวสำหรับปีหน้า ขณะเดียวกัน ราคาวัตถุดิบ LFP กำลังปรับตัวสูงขึ้น และโรงงานผลิตฟอสเฟตก็สนับสนุนการขึ้นราคาอย่างชัดเจน สิ่งนี้ชี้ให้เห็นว่าราคาแคโทด LFP กำลังมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้น โดยคำถามสำคัญคือขอบเขตสุดท้ายของการขึ้นราคา
จากการวิเคราะห์อย่างละเอียดพบว่าผลิตภัณฑ์ที่มีความหนาแน่นของการอัดแน่น 2.45 และ 2.50 ครองส่วนแบ่งตลาด ความเป็นเนื้อเดียวกันและอุปสรรคทางเทคนิคที่ต่ำทำให้ยากที่จะพลิกกลับแนวโน้มการขาดทุน
อย่างไรก็ตาม ผลิตภัณฑ์ที่มีความหนาแน่นของการอัดแน่นสูงกว่า (มากกว่า 2.55) กลับมีส่วนแบ่งตลาดน้อยกว่า อุปสรรคทางเทคนิคที่สูงและความหนาแน่นของพลังงานที่เหนือกว่าจะผลักดันการเติบโตของอุปสงค์ ผู้ผลิตที่ผลิตวัสดุแคโทดที่มีการอัดแน่นสูงจะมีอำนาจต่อรองมากขึ้น และมีแนวโน้มที่จะเปลี่ยนการขาดทุนเป็นกำไรในช่วงครึ่งหลังของปี 2568
คาดว่าตลาด LFP จะทรงตัวและเติบโตในปี 2568 อย่างไรก็ตาม วันหยุดเทศกาลตรุษจีนและระดับสินค้าคงคลังที่สูงตั้งแต่ปี 2567 อาจทำให้อุปทานและอุปสงค์อ่อนแอลงในช่วงต้นปี 2568 คาดว่าครึ่งปีหลังจะมีผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งขึ้น
ผงมหากาพย์
ผงวิเศษ เครื่องบดแบบเจ็ทอากาศ ใช้ลมอัดที่มีความบริสุทธิ์สูงเพื่อสร้างผงละเอียดพิเศษ เทคโนโลยีการจำแนกขั้นสูงของเรารับประกันการควบคุมขนาดอนุภาคที่แม่นยำ ผลิตคาร์บอนแข็งที่มีขนาด D97 3-45 ไมครอน เหมาะอย่างยิ่งสำหรับวัสดุแคโทดแบตเตอรี่ลิเธียมประสิทธิภาพสูง ซึ่งขนาดอนุภาคที่สม่ำเสมอมีความสำคัญอย่างยิ่งต่อความจุและอายุการใช้งาน